Pregunta
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Juan's Engineering buys circuit boards with a list price of \( \$ 32,000 \). If the supplier extends trade discounts of \( 42 / 32 / 12 \), what is the trade discount amount?

Ask by Black Haynes. in the United States
Jan 22,2025

Solución de tutoría real

Respuesta verificada por el tutor

Responder

The total trade discount is \$20,893.70.

Solución

To determine the trade discount amount for Juan's Engineering, we'll apply the successive trade discounts of \(42\%\), \(32\%\), and \(12\%\) to the list price of \$32,000. Here's a step-by-step breakdown: 1. **First Discount (42%)**: \[ \text{Discount} = 0.42 \times 32,\!000 = \$13,\!440 \] \[ \text{Price after first discount} = 32,\!000 - 13,\!440 = \$18,\!560 \] 2. **Second Discount (32%)**: \[ \text{Discount} = 0.32 \times 18,\!560 = \$5,\!939.20 \] \[ \text{Price after second discount} = 18,\!560 - 5,\!939.20 = \$12,\!620.80 \] 3. **Third Discount (12%)**: \[ \text{Discount} = 0.12 \times 12,\!620.80 = \$1,\!514.50 \] \[ \text{Price after third discount} = 12,\!620.80 - 1,\!514.50 = \$11,\!106.30 \] 4. **Total Trade Discount**: \[ \text{Total Trade Discount} = \text{List Price} - \text{Final Price} = 32,\!000 - 11,\!106.30 = \$20,\!893.70 \] **Final Answer:** The total trade discount amount is **\$20,893.70**.

Revisado y aprobado por el equipo de tutoría de UpStudy

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Beyond the Answer

To calculate the trade discount amount, you can work through the discounts step by step. First, apply the 42% discount on the list price: \[ \$32,000 \times 0.42 = \$13,440 \] Subtract this from the list price: \[ \$32,000 - \$13,440 = \$18,560 \] Next, apply the 32% discount on the new amount: \[ \$18,560 \times 0.32 = \$5,939.20 \] Subtract this from the adjusted price: \[ \$18,560 - \$5,939.20 = \$12,620.80 \] Now, apply the final 12% discount: \[ \$12,620.80 \times 0.12 = \$1,514.50 \] Subtract this from the latest adjusted price: \[ \$12,620.80 - \$1,514.50 = \$11,106.30 \] The total trade discount amount therefore is: \[ \$13,440 + \$5,939.20 + \$1,514.50 = \$20,893.70 \] So, the trade discount amount is \( \$20,893.70 \).

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